Nuevos players en el sector financiero, ¿nueva amenaza para la banca?

La respuesta a la pregunta planteada es un Sí rotundo. Actualmente hay otros negocios que nada tienen que ver con el sector bancario que se están introduciendo en el sector financiero y amenazan con quitar cuota de mercado a los actuales bancos, otro reto que debe afrontar la banca tal y como la conocemos ahora.

Por ello hemos querido estudiar un poco más en profundidad cuáles son las tendencias dentro del sector de las Telecomunicaciones, las Big-Tech y el mundo Retail, sectores que vienen pisando fuerte y que tienen un punto en común: el gran alcance de mercado debido a su gran cartera de clientes.

Las principales estrategias de negocio seguidas por las empresas de telecomunicaciones para entrar dentro del sector, y de este modo incorporarse al ciclo de vida habitual y ofrecer a sus clientes productos financieros son las siguientes:

1. Entidad con licencia para ofrecer productos financieros

Empresas de telecomunicaciones o big-tech que en su evolución en la oferta de servicios y productos han evolucionado hacia el sector financiero obteniendo licencias que les permiten realizar la actividad: licencia de pagos, licencia de crédito y licencia bancaria.

2. Partnership con entidades bancarias

Empresas de telecomunicaciones que tienen partnerships con entidades bancarias para ofrecer productos financieros.

Mercado Español

1. Empresas de Telecomunicaciones

Hemos estudiado las empresas de Telecomunicaciones más importantes en el mercado español, así como empresas Retail de gran envergadura en el ámbito nacional y nos hemos encontrado con los siguientes resultados:

• Las Telecos en España siguen una clara tendencia a introducirse en el sector financiero.
• Solamente una de ellas tiene licencia bancaria y ha podido crear un banco como tal “Orange Bank”. Hay que tener en cuenta que Orange Bank tiene su origen en Francia donde también tiene licencia bancaria y su oferta de productos financieros es mayor. Aprovechando la buena acogida que tuvo en su país de origen, Orange Bank decidió expandir su negocio a otros mercados, entre ellos el Español, que ya cuenta con más de 135.000 clientes a finales de 2021.
• MásMóvil conjuntamente con BNP Paribas, crean Xfera Consumer Finance, la cual obtuvo en 2019, la licencia para operar como E.F.C (establecimiento financiero de crédito) y gracias a la cual puede ofrecer servicios financieros a los clientes, cómo Money go que ofrece créditos y préstamos personales, tarjeta de crédito y diferentes métodos de pago. Por otro lado, MásMovil tiene otras alianzas para ofrecer diferentes seguros, como seguro médico con DKV o seguro de teléfono y otros aparatos electrónicos.
• Movistar ha optado por un partnership con CaixaBank para ofrecer préstamos financieros para financiación al consumo. Además movistar cuenta con varias alianzas a través de las cuales ofrecen seguros: seguro de hogar (Movistar seguros), seguro de coche (Movistar Car), aparatos electrónicos, salud (teladoc) entre otros.

2. Empresas Retail

• Son partidarias de establecer parterships con entidades de financiación o bancos para facilitar la financiación de las compras de sus clientes.
• Solamente una de ellas tiene licencia de crédito propia, El Corte Inglés EFC. No obstante, en 2014 se culmina el acuerdo entre El Corte Inglés y Santander Consumer Finance, S.A., transmitiendo la primera a la segunda el 51% de su Capital Social. Gracias a la financiera, El Corte Ingés ofrece a todos sus clientes la tarjeta “El Corte inglés” que permite el pago fraccionado y cualquier cliente puede optar a la financiación de sus compras. A demás ofrece seguros propios, adicionales a las garantías y seguros de las marcas.

Por otro lado, empresas como Decathlon, MediaMarkt o Fnac, han optado por un partnership con entidades bancarias o EFCs (establecimientos financieros de crédito), para proporcionar financiación, tarjetas con beneficios o pagos fraccionados a sus clientes. A demás tanto Fnac como MediaMarkt proporcionan seguros a sus clientes.

Mercado Internacional

1. Empresas de Telecomunicaciones

Existen dos tendencias diferentes:

• Alemania y Estados Unidos dónde no hay una clara tendencia de las empresas de Telecomunicaciones a introducirse en el mundo bancariode forma autónoma, sino que lo hacen a través de partnerships para ofrecer productos financieros o solamente ofertan seguros.

• Países de Asia y África sí que tienen una clara tendencia a introducirse como nuevos players en el sector financiero, ya que todas las Telecos estudiadas tienen licencia de pagos. Esto les permite ofrecer productos financieros propios, pero no les permite ofrecer: préstamos, anticipos, créditos ni tarjetas de crédito. Para ello necesitan una licencia de crédito o una licencia bancaria total. De todas las Telecos estudiadas en estos países, solamente Airtel en India, tiene las tres licencias lo cual le permite operar como un banco al uso bajo el nombre Airtel payments Bank.

2. Empresas Big Tech

En cuanto a las Big Tech estudiadas, podemos decir que vienen pisando fuerte. Han seguido estrategias diferentes en función de la zona geográfica, también según lo que los gobiernos les han dejado. Pero en general, todas ellas se han introducido en el mundo bancario en menor o mayor medida. Si nos fijamos en el mercado chino, vemos que hay una incorporación total de las Big Tech en el sector bancario.

Conclusiones y reflexiones

Como conclusión y respondiendo a la pregunta que nos planteamos en el insight introductorio ¿habrá otros players que se introduzcan en el mercado financiero y “amenacen” a la banca? Definitivamente, la respuesta es Sí, sobre todo las Telecos y las Bigh Tech que se están introduciendo en el mercado financiero cogiendo cada vez más fuerza en el sector.

En esta línea destaca especialmente la relevancia que están cogiendo estas empresas en países en vías de crecimiento económico, como China, India y Nigeria, donde observamos que las Telecos y Big Tech estudiadas que operan en estos países, han obtenido algún tipo de licencia para operar como entidad financiera.

Esto es debido en gran parte a la capacidad de impacto que tienen en la población. Hoy en día, la gran mayoría de personas en el mundo, tiene un teléfono móvil y por lo tanto es cliente de una Teleco. Sin embargo en estos países no todo el mundo tiene una cuenta bancaria. Los gobiernos y entidades, están aprovechando esta gran cartera de clientes que tienen las Telecos, para introducir a la población en el sector financiero, ofreciendo una vía fácil y familiar para ellos para abrirse una cuenta bancaria y regularizar el mercado. La mayoría de estos bancos emergentes de una Teleco, son bancos digitales, lo que facilita la captación del cliente, además lo hacen a través de una empresa en la que ya están dados de alta, lo cual genera mayor confianza en el cliente.

Sin embargo, en países económicamente desarrollados como Estados Unidos o en Europa, vemos que no hay tantas empresas, ni Telecos ni retail, que hayan obtenido licencia, y se introducen en el sector a través de partnerships con bancos. Seguramente, el hecho que estas empresas no se hayan introducido en el sector (todavía) sea debido a la situación completamente opuesta de la sociedad de estos países respecto los anteriormente nombrados. En Europa y Estados Unidos, la sociedad ya tenia cuentas bancarias, antes incluso de que la telefonía móvil existiese. También las regulaciones en estos países son mucho mas estrictas.

Si bien las Telecos en estos países no han entrado muy fuertes en el sector financiero, parece que las Big Tech sí que lo han hecho. Todas las grandes, Amazon, Google, Meta, tienen licencia de pagos tanto en Europa como en Estados Unidos y en USA además tienen partnerships para ofrecer crédito.

Ante esta amenaza creciente, las entidades bancarias deben reflexionar hacia donde dirigir su negocio, y cuál es su propuesta  de valor para evitar que esto nuevos actores se conviertan en una amenaza real para su cuota de mercado.